內(nèi)容提要

——國(guó)泰君安證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家何海峰：2023年中國(guó)經(jīng)濟(jì)呈回升態(tài)勢(shì)，重點(diǎn)關(guān)注和看好AI、新能源、智能汽車(chē)三個(gè)產(chǎn)業(yè)。

——獨(dú)立經(jīng)濟(jì)學(xué)家任澤平：未來(lái)“電+氫”，構(gòu)成新型能源系統(tǒng)，將帶來(lái)一場(chǎng)全新的能源革命。儲(chǔ)能、氫能、智能駕駛是新萬(wàn)億級(jí)賽道。

何海峰：看好AI、新能源、智能汽車(chē)三個(gè)產(chǎn)業(yè)，傳統(tǒng)制造業(yè)有很大的發(fā)展空間

近日，在2023清華五道口全球金融論壇上，國(guó)泰君安證券股份有限公司首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家何海峰表示，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的升級(jí)要跟著消費(fèi)走，要適應(yīng)消費(fèi)升級(jí)。立足國(guó)內(nèi)的消費(fèi)，符合國(guó)家的產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略布局，跟緊國(guó)際的競(jìng)爭(zhēng)新變化，實(shí)現(xiàn)高端化、智能化、綠色化。他認(rèn)為，傳統(tǒng)制造業(yè)還有很大的發(fā)展空間。

從產(chǎn)業(yè)層面看，何海峰表示，他比較看好戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)。他指出，戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)是當(dāng)前的未來(lái)產(chǎn)業(yè)，同時(shí)也是未來(lái)的現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)。戰(zhàn)略新興戰(zhàn)略要實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)的融合集群發(fā)展，包括一些產(chǎn)業(yè)集群的培育。

2023年中國(guó)經(jīng)濟(jì)呈回升態(tài)勢(shì)，重點(diǎn)關(guān)注和看好哪些賽道？

我們經(jīng)濟(jì)呈回升態(tài)勢(shì)，不管是發(fā)改委，不管是國(guó)家統(tǒng)計(jì)局，相關(guān)的官方定調(diào)都已經(jīng)發(fā)布了。我們一般來(lái)說(shuō)賽道主要是談兩個(gè)方面，一個(gè)是產(chǎn)業(yè)，這是最主要的，另外一個(gè)是談技術(shù)。技術(shù)這方面，過(guò)去的兩三年來(lái)最重要的三個(gè)技術(shù)型，一個(gè)是AI，一個(gè)是新能源，一個(gè)是新能源汽車(chē)或者是智能汽車(chē)，這是三個(gè)技術(shù)層面。

如果就產(chǎn)業(yè)層面來(lái)說(shuō)，我個(gè)人更看重戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)。我國(guó)在劃分產(chǎn)業(yè)的時(shí)候分為四大類(lèi)，一個(gè)是傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，一個(gè)是現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)，一個(gè)是戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)，一個(gè)是未來(lái)產(chǎn)業(yè)。戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)是當(dāng)前的未來(lái)產(chǎn)業(yè)，同時(shí)也是未來(lái)的現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)，我是比較看好戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)。

戰(zhàn)略新興戰(zhàn)略要按“十四五”規(guī)劃，也包括二十大報(bào)告，我們強(qiáng)調(diào)了一點(diǎn)，要實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)的融合集群發(fā)展，包括一些產(chǎn)業(yè)集群的培育。這里邊當(dāng)時(shí)國(guó)家明確倡導(dǎo)了7個(gè)戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)，第一個(gè)是新一代信息技術(shù)，第二個(gè)是人工智能，第三個(gè)是生物技術(shù)，第四個(gè)是新能源，第五個(gè)是新材料，第六個(gè)是高端裝備，第七個(gè)是綠色環(huán)保。這些都是我們看到的，包括灣區(qū)也好，京津冀也好，長(zhǎng)三角也好，比方上海提出了3+6的這樣的一個(gè)賽道的安排，都跟這個(gè)密切相關(guān)。

如何看待我國(guó)產(chǎn)業(yè)升級(jí)的發(fā)展趨勢(shì)，最看好哪些產(chǎn)業(yè)的發(fā)展前景？

我們有四大類(lèi)的產(chǎn)業(yè)，傳統(tǒng)、現(xiàn)代、戰(zhàn)略新興和未來(lái)，產(chǎn)業(yè)升級(jí)一般來(lái)說(shuō)都是指?jìng)鹘y(tǒng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)，只有傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)才需要升級(jí)，如果不被升級(jí)就會(huì)被淘汰?，F(xiàn)代產(chǎn)業(yè)、戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)、未來(lái)產(chǎn)業(yè)不存在升級(jí)的問(wèn)題，只存在一個(gè)賽道和方向選擇的問(wèn)題。

傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的升級(jí)，我覺(jué)得要跟著消費(fèi)走，要適應(yīng)消費(fèi)升級(jí)，同時(shí)國(guó)家也做了產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略安排，產(chǎn)業(yè)政策，所以第二個(gè)要跟上產(chǎn)業(yè)政策這種戰(zhàn)略的布局。第三就是國(guó)際的局勢(shì)，立足國(guó)內(nèi)的消費(fèi)，符合國(guó)家的產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略布局，跟緊國(guó)際的競(jìng)爭(zhēng)新變化，實(shí)現(xiàn)先進(jìn)化、智能化、綠色化。

具體來(lái)說(shuō)，我們的傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)中制造業(yè)占80%，我們制造業(yè)有31個(gè)大類(lèi)，中類(lèi)接近200個(gè)，小的門(mén)類(lèi)有600多個(gè)。

如果舉三個(gè)的話，三個(gè)是落在大類(lèi)上：第一個(gè)是汽車(chē)制造，并不代表完整的整個(gè)汽車(chē)制造，比方說(shuō)新能源汽車(chē)和智能汽車(chē)，以及相關(guān)的配件。第二就是電氣和器械這一塊，這里邊我們有一些中類(lèi)和小類(lèi)有新的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。第三就是ICT，計(jì)算機(jī)信息和電子設(shè)備制造這里邊，我們是最大的電腦筆記本等等這樣的，這三個(gè)我覺(jué)得從傳統(tǒng)制造里邊是有很大的一個(gè)空間.

任澤平：大力發(fā)展氫能有助于打造中國(guó)經(jīng)濟(jì)新增長(zhǎng)引擎

氫能是21世紀(jì)最大的清潔能源，需求巨大、空間巨大，是實(shí)現(xiàn)“雙碳”戰(zhàn)略的重要方式，是全新的獨(dú)立能源體系。未來(lái)“電+氫”，構(gòu)成新型能源系統(tǒng)，將帶來(lái)一場(chǎng)全新的能源革命。

氫能是新萬(wàn)億級(jí)賽道，應(yīng)用范圍巨大、需求潛力巨大。直接應(yīng)用：氫化工、氫冶金、氫建筑、氫交通。間接應(yīng)用：氫燃料電池發(fā)電、氫能轉(zhuǎn)電能，可適用于所有用電場(chǎng)所，替代化石能源。

大力發(fā)展氫能，短期有助于擴(kuò)大內(nèi)需、拉動(dòng)投資，長(zhǎng)期有助于培育新經(jīng)濟(jì)、新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)，打造中國(guó)經(jīng)濟(jì)新增長(zhǎng)引擎。

當(dāng)下不投氫能，就像5年前不投鋰電。儲(chǔ)能、氫能、智能駕駛是新萬(wàn)億級(jí)賽道。

回到現(xiàn)實(shí)，新能源是資源錯(cuò)配、消費(fèi)錯(cuò)配的。供給在西部，需求大多在中東部。風(fēng)光資源的空間分布不均勻，光資源“西豐東貧”，陸風(fēng)資源也大量集中在三北地區(qū)。

用氫能解決新能源的供需錯(cuò)配，迫在眉睫。適度超前進(jìn)行氫能相關(guān)的新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)意義重大，兩大抓手：

1、大規(guī)模投資制綠氫+儲(chǔ)運(yùn)綠氫。降低用氫的成本，提升經(jīng)濟(jì)性。

制綠氫：把大量三北地區(qū)的綠電用于制備綠氫，解決新能源棄風(fēng)棄光。

儲(chǔ)運(yùn)綠氫：鋪設(shè)氣氫管道、發(fā)展液氫，把三北的綠氫運(yùn)到東南沿海使用。實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)周期、大規(guī)模、遠(yuǎn)距離用氫。其中，管道輸氫極大降低用氫成本，液氫可以保障未來(lái)的氫能?chē)?guó)際貿(mào)易。

2、建設(shè)加氫站，加大氫能應(yīng)用場(chǎng)景推廣。

更多的加氫站才能保障氫燃料電池車(chē)的用氫需求，加氫站是產(chǎn)業(yè)的突破口，助推行業(yè)加速滲透。加氫站網(wǎng)絡(luò)：布局合理、適度超前、供需匹配、安全有序。

類(lèi)比當(dāng)年，提前進(jìn)行大規(guī)模的充電樁建設(shè)，對(duì)發(fā)展中國(guó)的新能源車(chē)產(chǎn)業(yè)意義巨大。2023年初中國(guó)新能源汽車(chē)保有量超1300萬(wàn)輛、充電樁超520萬(wàn)臺(tái)。車(chē)樁比2.5：1，遠(yuǎn)高于同期歐美。

2023年，氫燃料車(chē)保有量突破萬(wàn)輛，氫能的產(chǎn)業(yè)生態(tài)逐步形成，產(chǎn)業(yè)政策支持成為重中之重：1）打破基礎(chǔ)設(shè)施不足的瓶頸，投資制綠氫、建輸氫管道、液氫站、加氫站，推動(dòng)氫基建。2）補(bǔ)貼燃料電池，帶動(dòng)終端氫消費(fèi)、加速綠氫替代。3）支持氫車(chē)上路，與燃油車(chē)、鋰電池汽車(chē)同路權(quán)。4）打開(kāi)大家對(duì)氫能的認(rèn)知，將氫從?；忿D(zhuǎn)變?yōu)榇竽茉垂芾怼?/span>

隨著氫能產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，燃料電池、氫能源汽車(chē)等應(yīng)用場(chǎng)景出現(xiàn)，氫氣的應(yīng)用早已不局限于化工行業(yè)，“氫能”概念逐漸出圈。將氫氣作為?；愤M(jìn)行管理，會(huì)讓氫在制備、儲(chǔ)運(yùn)、使用多個(gè)環(huán)節(jié)受到不同程度的限制，制約氫能產(chǎn)業(yè)規(guī)范有序發(fā)展。例如，現(xiàn)實(shí)中業(yè)務(wù)部門(mén)習(xí)慣于將氫氣的合法生產(chǎn)局限于?；瘓@區(qū)從而限制氫氣的大規(guī)模生產(chǎn)。另外，按照危化品管理的相關(guān)規(guī)定，加氫站的建設(shè)困難重重。將氫作為?；饭芾?，建站需付出的投資成本、土地成本、時(shí)間成本更高。如果屬于?；?，國(guó)內(nèi)加氫站只能建在?；饭I(yè)園區(qū)，往往距離居民區(qū)非常遙遠(yuǎn)，通常位于城市偏遠(yuǎn)地區(qū)，使得加氫的便利性大打折扣，已間接影響了氫能燃料電池和汽車(chē)的應(yīng)用推廣。

目前我國(guó)對(duì)氫能管理的政策也在不斷更新完善，逐步將其納入能源管理范疇，迭代人們對(duì)氫氣認(rèn)知。例如，中國(guó)正在積極推廣氫燃料電池汽車(chē)、氫能供應(yīng)站建設(shè)等，以促進(jìn)氫能的發(fā)展和應(yīng)用。同時(shí)，也在加強(qiáng)氫能的安全管理、技術(shù)創(chuàng)新和標(biāo)準(zhǔn)制定等方面的工作，以確保氫能的安全和可持續(xù)發(fā)展。2019年兩會(huì)期間，“推動(dòng)加氫等設(shè)施建設(shè)”被首次寫(xiě)入政府工作報(bào)告。

氫能未來(lái)是國(guó)家新能源體系的重要支撐。氫氣與天然氣類(lèi)似，都具有?；泛湍茉吹碾p面性，在其安全管理上應(yīng)當(dāng)可參照天然氣的模式，只要相關(guān)安全標(biāo)準(zhǔn)齊備，管控方法和流程得當(dāng)，氫氣的安全性就可以得到足夠的保障。可以預(yù)見(jiàn)，未來(lái)，電+氫體系，將優(yōu)化能源安全保障、提高能源利用效率，未來(lái)氫從?；饭芾磙D(zhuǎn)變?yōu)榇竽茉垂芾怼?/span>